崇利明(黃子韜 飾)為了查明供貨人的情況，和花九卿(寧心 飾)一起來(lái)到凱瑟琳咖啡館蹲守，神秘供貨人三哥打來(lái)電話，讓他下午三點(diǎn)在憶定盤(pán)路口電話亭后的燈箱里取貨。花九卿帶著大貓很早就來(lái)到指定地點(diǎn)，看到一個(gè)年輕人把一包東西塞進(jìn)燈箱就揚(yáng)長(zhǎng)而去，花九卿從燈箱里取出了一包膠囊，大貓則對(duì)那個(gè)年輕人窮追不舍，可他早有察覺(jué)，輕松把大貓給甩掉了。可是他沒(méi)有料到，崇利明盯上了他，隨后他在一個(gè)小巷子里被堵住，他就是那個(gè)神秘的供貨人三哥。

崇利明和花九卿對(duì)他進(jìn)行了審問(wèn)，得知他從英國(guó)人運(yùn)來(lái)的藥品里偷了這種膠囊，然后賣(mài)給阿貴，讓他們制成伏龍散，三哥勸說(shuō)花九卿也制販伏龍散，這是一本萬(wàn)利的東西，花九卿很不耐煩，讓大貓把他押了下去。彼得洪想趁萬(wàn)國(guó)大會(huì)之際開(kāi)設(shè)賭局，他勸說(shuō)金先生(林棟甫 飾)參與此事，借機(jī)來(lái)發(fā)大財(cái)，還能壯大青幫的聲威，金先生被說(shuō)得心動(dòng)。

崇利明召集艷勢(shì)番成員們商量，要阻止英國(guó)人走私毒品，語(yǔ)初怕他受到傷害，便苦苦規(guī)勸，可崇利明心意已決，他想趁機(jī)在世界各國(guó)面前樹(shù)立國(guó)威，替朝廷挽回影響。阿易(易烊千璽 飾)陪周覺(jué)(苑子文 飾)來(lái)上海參加和談，看到報(bào)紙上的宣傳，他突然覺(jué)得這次和談很蹊蹺，表面上他們是和大清朝廷談判，其實(shí)是和袁世凱周旋，只要袁世凱不發(fā)聲，和談就會(huì)陷入僵局，周覺(jué)卻不以為然，因?yàn)閷O中山過(guò)兩天就要回國(guó)，局勢(shì)肯定會(huì)發(fā)生逆轉(zhuǎn)。

崇利明每天堅(jiān)持加緊訓(xùn)練，語(yǔ)初為他加油鼓勁。南方革命黨談判代表蘇先生一到上海，瑪麗(馬澤涵 飾)就和英國(guó)領(lǐng)事萊昂登門(mén)拜訪，特意在公共租界為他設(shè)宴接風(fēng)，想從他口中探探口風(fēng)，沒(méi)想到蘇先生卻不領(lǐng)情，他自稱(chēng)這是中國(guó)的領(lǐng)土，不需要英國(guó)人歡迎。瑪麗碰了一鼻子灰，只好和萊昂悻悻離開(kāi)，萊昂有些不理解瑪麗的舉動(dòng)，瑪麗稱(chēng)她想在清政府和南方政府之間斡旋，只要選擇了一方，另一方的天平就會(huì)失重，這樣雙方都會(huì)倚重他們。

崇利明求花九卿幫忙查英國(guó)人走私藥品，可花九卿卻不想摻和此事，崇利明向她講明利害關(guān)系，如果任由英國(guó)人大肆走私，勢(shì)必會(huì)威脅青幫的生意，花九卿才答應(yīng)下來(lái)。崇利明決定從碼頭查起，他派司三和瓦格納(王瑞昌 飾)到碼頭排查，很快查清英國(guó)人藏膠囊的地點(diǎn)在太和洋行的倉(cāng)庫(kù)，崇利明想連夜帶著語(yǔ)初去摸底，司三和瓦格納也想一同前往，崇利明嫌人多目標(biāo)大，可司三苦苦哀求語(yǔ)初，最后語(yǔ)初答應(yīng)下來(lái)。

夜里，崇利明等人趁巡邏隊(duì)離開(kāi)之際悄悄潛入倉(cāng)庫(kù)，很快發(fā)現(xiàn)了幾大箱叫可力啉的膠囊和包裝盒，這時(shí)，立威廉就帶大喬和殺手來(lái)到倉(cāng)庫(kù)，把崇利明他們團(tuán)團(tuán)圍住，雙方僵持不下。黃探長(zhǎng)突然帶巡捕前來(lái)制止，把崇利明等人和立威廉叫到一邊勸解，崇利明一口咬定立威廉私藏毒品，他拿出一大把可力啉的膠囊，認(rèn)定害死謝大人的伏龍散的主要成分就是可力啉，立威廉拿出海關(guān)批文，黃探長(zhǎng)確認(rèn)無(wú)誤，還勸崇利明不要沖動(dòng)行事，他從中調(diào)和，三言兩語(yǔ)把崇利明等人攆走了。

立威廉沖著黃探長(zhǎng)大發(fā)雷霆，譴責(zé)他不該擅自放走崇利明等人，還對(duì)他威脅恐嚇一番，大喬揚(yáng)言要在擂臺(tái)上打敗崇利明。崇利明沖進(jìn)太和洋行辦公室來(lái)找瑪麗興師問(wèn)罪，苦苦逼問(wèn)她走私可力啉的事，瑪麗矢口否認(rèn)，讓他拿出確鑿證據(jù)，崇利明發(fā)誓很快會(huì)找到證據(jù)，警告她要好自為之。瑪麗擔(dān)心崇利明把事情鬧大，連夜把立威廉找來(lái)問(wèn)責(zé)，立威廉反復(fù)講明可力啉是合法合規(guī)進(jìn)口的。崇利明派瘟狗(王子騰 飾)去太和洋行的倉(cāng)庫(kù)蹲守，可顏辛(劉源 飾)負(fù)責(zé)跟蹤立威廉，其他人去各大藥房排查可力啉的流向，他要找出確鑿的證據(jù)。