周恩來(朱亞文 飾)、鄧希賢（鄧小平(鐘秋 飾)）等的努力下，朱啟鈐的電話被擴音出來。借款內幕以及宗旭之(袁文康 飾)勾結反動政府之事完全暴露。趙世炎(李泓良 飾)、周恩來組織學生反對借款 判。他們向眾多媒體揭露了借款內幕。借款談判再次中止，吳鼎昌連夜躲往倫敦。朱啟鈐啟程回國。國內，中共一大召開，周恩來、趙世炎從張申府(張國強 飾)處得知消息，心潮澎湃，相約振興祖國。名譽掃地的宗旭之與林朗密謀東山再起。咖啡館中，宗旭之故意向趙世炎挑釁，率先動手，引發學生群毆，自己也被打傷。王俊看望宗旭之，表示要起訴趙世炎、陳喬年(代旭 飾)。