宮本蒼野(李亭哲 飾)在酒店布防，他故意留下后門讓各方勢力有機可乘，這樣就能讓葉沖(任嘉倫 飾)暴露在大家的面前，達到自己借刀殺人的額目的。池誠(劉歡 飾)以池氏集團負責人的身份去見了佐藤大藏(胡亞捷 飾)，并且送給他一塊金表。佐藤大藏將日本商業協會主席木村介紹給池誠，希望他能做香港地區的中日親善大使。池誠說自己對這個親善大使并無想法，恐怕佐藤大藏也沒有想好這個歌親善大使究竟要做些什么。佐藤大藏見狀并沒有強求，而是邀請他參加三日后的酒會。葉沖知道自己被多方勢力惦記著，他并不擔心自己的安危，只是到現在還不知道該如何完成徐永仁交給自己的任務。軍統特務薛萍(梁婧嫻 飾)前來找池誠合作，她準備殺掉葉沖給日本人當頭一棒，但池誠卻不同意。魏國祥拿著報紙來找池誠，提醒他如果去參加酒會，酒會被外界認為池氏集團被日本人收入麾下了。仆人送一把匕首和一封信，有人威脅他不準做日本的親善大使。池誠知道薛萍不會聽自己的，于是讓魏國祥安排東江縱隊的人，在薛萍行動的時候保護老百姓撤離。三天后，酒會如期舉辦。池誠和魏國祥進去后看到了興和會的人，但是卻沒有看到他們的會長靳香(何杜娟 飾)。薛萍在舞會上四處尋找葉沖的身影，一身學生裝扮的何櫻(穎兒 飾)也來到這里。池誠一邊喝酒一邊注視著葉沖身邊的動靜，佐藤大藏帶著靳香出現在葉沖的身邊，池誠趕緊上前說自己看中了靳香，讓葉沖把她讓給自己。池誠帶走了靳香，薛萍趁機接近葉沖，利用與他跳舞的機會準備刺殺他。葉沖推開了薛萍，卻不想遠處的何櫻開槍打中了他，現場頓時陷入了一片混亂。佐藤大藏開槍打中了何櫻，何櫻卻不管不顧的舉著刀沖向了葉沖。葉沖借機撲倒何櫻滾到桌子底下，宮本蒼野掩護佐藤大藏先離開，佐藤大藏臨走的時候讓他一定要找到葉沖。池誠趁亂帶走了薛萍，宮本蒼野的人抓住了何櫻，讓人護送葉沖去醫院。但是沒有想到，救護車在去醫院的途中遭到了伏擊，葉沖也失蹤了。佐藤大藏對此生氣不已，他還不知道這一切都是宮本蒼野在背后所為。靳香對于池誠的相救并不領情，還嚷嚷著要回去救自己的兄弟。池誠問她有沒有想過其他的人，比如今天的那個女學生。靳香說那個女學生和自己一樣不怕死，池誠生氣的將她的嘴堵住了。魏國祥查到了何櫻的身份，她就是死去的何勇(徐晟 飾)的妹妹。池誠對何櫻的安危非常擔心，決定要想方設法把她救出來。宮本蒼野去審問何櫻，何櫻被打得渾身是血但是卻什么都不肯說。宮本蒼野對何櫻上了酷刑，就在她奄奄一息的時候，葉沖出現了。葉沖說何櫻刺殺的是自己，所以他要把她帶回自己家里，只有放在自己眼皮底下才是最安全的，宮本蒼野自然不會同意，佐藤大藏卻意外的同意了，提醒葉沖一定要想好。葉沖想起自己遇刺的當晚，當時他被救護車爆炸在路上奄奄一息，一位醫生救了自己，然后在他手中放了一塊表。何櫻被葉沖帶走了，宮本蒼野不明白佐藤大藏為何要打贏葉沖，佐藤大藏什么都沒有說。葉沖讓人為何櫻做了治療，是他親手殺死了何勇，才讓何櫻受了這么多的苦難，所以他決定要好好的保護何勇。葉沖現在還不知道那晚救自己的人到底是誰，這塊表是徐永仁當初要送給自己的，可是現在徐永仁犧牲了，這塊表怎么會出現在別人手中。池誠將靳香帶回家，解開繩子給她上了藥。靳香嚷嚷著自己很池誠，池誠說自己不愿意看到任何人受傷，靳香在日本人眼中什么都不是，日本人要弄死她很容易。魏國祥覺得可以說服靳香加入共產黨，可池誠很了解靳香，他不想讓把靳香拉入這些風險之中。佐藤大藏讓宮本蒼野把刺殺葉沖的人找出來，宮本蒼野本想讓藍豹(程誠 飾)當替罪羔羊，不想藍豹竟然大搖大擺的來到軍政廳舉報救護車的事情。宮本蒼野問他是不是不想活著出去了，藍豹卻說自己現在和宮本蒼野就是一條繩上的螞蚱，如果他死了，宮本想也就和刺殺葉沖的事情脫不了關系。